2017《財務與會計》基礎考點：稀釋每股收益

來源：東奧會計在線責編：蘇曉越2017-08-29 13:14:57

　　2017年稅務師考試備考如火如荼的展開，考生們要養(yǎng)成良好的學習習慣，東奧小編每天為您提供《財務與會計》知識點：反映獲利能力的比率，讓您保持良好學習狀態(tài)。

　　【內(nèi)容導航】

　　1.稀釋每股收益

2.存在可轉換公司債券時稀釋每股收益的計算

　　【所屬章節(jié)】

　　本知識點屬于《財務與會計》第七章第25講

　　【知識點】反映獲利能力的比率

　　稀釋每股收益

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稀釋每股收益	是指企業(yè)存在稀釋性潛在普通股的情況下，以基本每股收益的計算為基礎，在分母中考慮稀釋性潛在普通股的影響，同時對分子也作相應的調(diào)整
稀釋性潛在普通股	是指假設當期轉換為普通股會減少每股收益的潛在普通股。目前常見的潛在普通股主要包括：可轉換公司債券、認股權證和股份期權等

　　【例題 · 單選題】下列不屬于稀釋性潛在普通股的是( )。

　　A.配股增加的股份

　　B.可轉換公司債券

　　C.認股權證

　　D.股票期權

【例題.多選題】下列項目中，影響上市公司計算報告年度基本每股收益的有( )。

　　A.已發(fā)行的可轉換公司債券

　　B.當期回購的普通股

　　C.已發(fā)行的認股權證

　　D.已派發(fā)的股票股利

　　E.已分拆的股票

②存在可轉換公司債券時稀釋每股收益的計算：

類型

分子調(diào)整

分母調(diào)整

可轉換公司債券

可轉換債券當期已確認為費用的利息、溢價或折價攤銷等的稅后影響額

【提示】調(diào)增的稅后利潤

=實際年利息×（1-所得稅率）

=年初可轉換債券的公允攤余價值×實際利率×（1-所得稅稅率）

增加的潛在普通股數(shù)：假定可轉換公司債券當期期初或發(fā)行日轉換為普通股的股數(shù)加權平均數(shù)

　　【改例題7-4】某上市公司2×16年度歸屬于普通股的凈利潤為25500萬元，期初發(fā)行在外普通股股數(shù)10000萬股，年內(nèi)普通股數(shù)未發(fā)生變化。2×16年1月1日，公司按面值發(fā)行40000萬元的3年期可轉換債券，債券每張面值100元，票面固定年利率為2%，利息自發(fā)行之日起每年支付一次，即每年12月31日為付息日。

　　該批可轉換公司債券自發(fā)行結束后12個月以后即可轉換為公司股票，即轉股期為發(fā)行12個月后至債券到期日止的期間。轉股價格為每股10元，即每100元債券可轉換為10股面值為1元的普通股。債券利息不符合資本化條件，直接計入當期損益，所得稅率為25%。假設不具備轉股權的類似債券的市場利率為3%。

　　【補充要求】計算基本每股收益和稀釋每股收益。

　　【答案】

　　(1)基本每股收益=25500/10000=2.55(元/股)

　　(2)負債成分的公允價值=800×(P/A，3%，3)+40000×(P/F，3%，3)=38868.56(元)

　　調(diào)增的稅后利潤=稅后的實際利息=年初可轉換債券的公允價值×實際利率×(1-所得稅率)=38868.56×3%×(1-25%)=874.54

　　2×16年轉換增加的普通股股數(shù)=40000/10=4000(萬股)

　　稀釋每股收益=(25500+874.54)/(10000+4000)=1.88(元/股)

　　【擴展】

　　假設2×16年可轉換債券持有人沒有行使轉換權，2×17年歸屬于普通股的凈利潤也為25500元，發(fā)行在外的普通股數(shù)為10000萬股。計算2×17年的稀釋每股收益。

　　2×17年初的公允價值(攤余成本)=800×(P/A，3%，2)+40000×(P/F，3%，2)=39234.8(元)

　　調(diào)增的稅后利潤=稅后的實際利息=39234.8×3%×(1-25%)=882.78(元)

　　2×17年稀釋每股收益=(25500+882.78)/(10000+4000)=1.884(元/股)③存在認股權證和股份期權時的稀釋每股收益的確定